Финансовая сфера

Во втором полугодии 2020 года активность кредитования предпринимателей начала восстанавливаться: за август — ноябрь 2020 года выдано денег на 5% больше, чем годом ранее, а всего за 11 месяцев 2020 года — 6,7 трлн рублей. Но более впечатляющим выглядит рост числа выданных кредитов: за 11 месяцев — 1,9 млн кредитов (в 2019-м — 1,1 млн), а за год, скорее всего, их число превысит 2 млн. Больше всего кредитов привлекли компании, занимающиеся оптовой и розничной торговлей, — 45%. 

Вопреки алармистским прогнозам доля просроченных кредитов снижается: на 1 декабря 2020 года она составила 11,2%, что соответствует значениям 2015 года (в 2019-м — 12,3%). Согласно подготовленному совместно с аналитическим центром «БизнесДром» аналитическому обзору Фонда содействия кредитованию малого бизнеса Москвы, подведомственного столичному Департаменту предпринимательства и инновационного развития, снижение происходит в основном за счет банков из топ-30, на которые приходится 78% всего кредитного портфеля МСП, просроченная задолженность МСП впервые с 2009 года опустилась до 7%. При этом в остальных банках уровень задолженности составляет 26,2% (рост с начала года — только на 2 п.п.), это одно из максимальных значений за все время. 

Реальное качество кредитного портфеля МСП сейчас ниже, чем показывает статистика, в основном из-за действующих пролонгаций и кредитных каникул. По данным Банка России, за период с 20 марта по 29 декабря объем ссудной задолженности по реструктурированным кредитам составил 853,5 млрд рублей, лидирует деятельность по операциям с недвижимостью, на которую приходится 45,1% общего объема проведенных реструктуризаций, на втором месте — предприятия торговли (17,4%), на третьем — гостиничный бизнес и предприятия общественного питания (7,6%).

Отметим, что никогда ранее, в том числе в периоды экономической турбулентности, малый бизнес столь широко не пользовался программами реструктуризации и кредитными каникулами. И в 2008-2009 годах, и в 2015 году основной объем реструктурированных ссуд приходился на крупнейших заемщиков. Доля таких кредитов в корпоративном портфеле банков достигала четверти, а в портфеле кредитов малому бизнесу никогда до прошлого года не превышала 1%. 

11 января правительство России утвердило снижение ставки по льготным кредитам для МСБ и самозанятых до 7% (ранее было 8,5%). Однако снижение ставок не может гарантировать увеличения спроса на кредиты и восстановления кредитной активности. В этом году планируется также разработка федеральных отраслевых программ поддержки, касающихся МСБ. Опрос в рамках индекса RSBI подтверждает это: количество предпринимателей, заявляющих о сложностях с получением кредитов, выросло за 2020 год почти в два раза, до 13%. Но чтобы кредитная активность продолжила рост, наметившийся в третьем квартале 2020 года, стоит не только разрабатывать меры поддержки, такие как льготное кредитование, но и контролировать доступность кредитования. Из-за роста потенциально «проблемных» кредитов, в том числе выданных в рамках госпрограмм, банки начинают проявлять повышенную осторожность и консервативность при выборе заемщиков. 

Мы ожидаем, что в 2021 году выдачи кредитов МСП окажутся на уровне 2020 года или несколько ниже — около 6,8 трлн рублей, при благоприятных обстоятельствах уровень просроченной задолженности составит 13–15%. Основными факторами, определяющими кредитование МСП в 2021 году, будут развитие ситуации с пандемией, готовность банков идти навстречу заемщикам и продолжать самостоятельно проводить реструктуризацию после окончания действия федеральной программы, и, конечно, размораживание спроса и активности в тех отраслях, где активно работают малые предприятия. Этот процесс уже начался, по всей видимости, в первом квартале 2021 года мы увидим рост и числа выдач, и объема в денежном выражении, и кредитного портфеля, и даже числа новых заемщиков, ранее не привлекавших кредиты. 

Источник: Фонд содействия кредитованию малого бизнеса Москвы по данным Банка России

Источник: Фонд содействия кредитованию малого бизнеса Москвы по данным Банка России